Трейдинг

Головна » Статті » Форекс

Джек Швагер і його технічний аналіз

З біографією Швагера та коротким змістом його книги під назвою «Технічний аналіз» ми ознайомилися в минулій публікації. Сьогодні розглянемо докладніше, що ж цікавого нам повідав Джек, і на що слід звернути пильну увагу при вивченні значного «праці» на 800 сторінок.

Перечитуючи цей підручник через кілька років після першого ознайомлення з ним, я звернув увагу на деякі моменти, раніше проігноровані внаслідок недосвідченості, або які просто «благополучно» забули. І перша подібна голова, точніше сказати параграф, присвячена «правилом семи».

Правило семи з Швагеру і Склэрью

Як зазначено в технічному аналізі Швагера, розробником даної методики є Артур Склэрью, але якщо в Рунеті шукати оригінал, то результат виявляється незадовільним. Інформації з даної теми зустрічається дуже мало, адже метод насправді цікава і може навіть конкурувати з числами Фібоначчі.

«Правило семи» побудовано на зростанні величини першого імпульсу в новому тренді на коефіцієнти, розраховані наступним чином:

Для бичачих коефіцієнтів, що визначають цілі для покупок, ділиться на число 7 5 (7/5 = 1,4), 4 (7/4 = 1,75) і 3 (7/3 = 2,33);
Для ведмежих коефіцієнтів, що визначають цілі для продажу, ділиться на число 7 4 (7/4 = 1,75), 3 (7/3 = 2,33) і 2 (7/2 = 3,5).

Далі результат операції множення відкладається від початкової точки руху. Залишаються тільки два питання:

як розпізнати імпульс?
як знайти точку його завершення?

«Технічний аналіз» Швагера не дає відповідей, тому ми рекомендуємо визначати перелом тренда на пробої останнього максимуму при низхідному тренді (і мінімуму при висхідному). Для ідентифікації моменту завершення імпульсу ідеально підійде звичайний ZigZag.

Наприклад, на наступному малюнку зображена ситуація, яку можна було спостерігати на денному графіку пари GBPUSD:

Як можна помітити, цілі отработались чудово, більше того, в точці (1) пробитий рівень підтримки (відповідний другої мети), пізніше виступив у ролі опору при спробі биків переламати ведмежу тенденцію.

В технічному аналізі Швагера також сказано, що при торгівлі на великих таймфреймах самими сильними рівнями є довколишні мети до початку імпульсу. З прикладу з фунтом стає очевидним, що дане правило дійсно працює, так як перші два рівня отработались ідеально, а третій був узятий тільки з другої спроби.

Якщо ж торгівля передбачається на невеликих таймфреймах (молодше днівок), то більш надійними рівнями стають саме далекі цілі, тобто правило стає діаметрально протилежним.

Пошук циклічних моделей

Багато починаючі трейдери чули про цикли, при цьому знання про це явище приходить навіть не в процесі цілеспрямованого вивчення методів спекуляцій, а набагато раніше – в школі (на уроках історії), університеті (при вивченні економічних дисциплін) і з екрану телевізора під час перегляду новин). Але от тільки яка користь від теоретичних знань, якщо їх не можна застосувати на практиці?

При описі аналізу циклів Джек пішов по іншому шляху, по-перше, він навів відразу конкретні приклади реально існуючих циклічних моделей, наприклад, сорокарічний цикл на фондовому ринку (малюнок з книги «Технічний аналіз» Швагера):

Рекомендую ще ось ці дві теорії:

Графіки Кагі
Торговий хаос Білла Вільямса

По-друге, додатково до фундаментального поясненню (заснованому на дисбалансі попиту та пропозиції), з яким у багатьох людей асоціюється природа циклів, автор, як професійний трейдер, додає психологічне пояснення, що пояснює принцип поведінки учасників ринку. Зрозуміло, тут немає нічого фантастичного і нового, але в більшості звичайних підручників про це не розкажуть, так як вони побудовані на застарілих парадигмах.

По-третє, Швагер надає повноцінний алгоритм пошуку, аналізу і згладжування циклів при цьому всі викладки супроводжуються прикладами (найпопулярніші з них – це індекс Доу і ціни на кукурудзу) і формулами. Залишається озброїтися MathCAD або Excel і «прогнати» по інструкції котирування необхідної валютної пари.

Окремо хотілося б звернути увагу на той факт, що на відміну від деяких «дослідників» (не менш популярні, що навіть дивно), Джек не ототожнює цикли з коливаннями таких індикаторів, як Стохастик або RSI, хоча частина книги, присвячена циклів, так і називається «осцилятори і цикли». Це ще одне свідчення того, що автор добре пропрацював тему і знає, про що пише.

Авторські торгові системи

Було б щонайменше дивно, якщо в «Технічному аналізі» Швагера не згадувалися б і авторські методи торгівлі. Своє бачення ринку Джек докладно описав у 18 главі книги, тому докладно розбирати їх сьогодні не будемо, зазначимо лише, що логіка роботи в даному випадку заснована на старій, але перевіреної стратегії на базі «пробою торгового діапазону».

Крім цього, для підвищення ефективності, Швагер додав деякі свої надбудови і поняття, наприклад, «сигнальний діапазон» (від англ. Price trigger range), пробій меж якого і є сигналом на покупку/продаж.

У будь-якому випадку, рекомендуємо ознайомитися з оригіналом стратегії, так як дана глава займає 25 сторінок і в кількох реченнях описати її суть – блюзнірство.

Єдине, що можемо тут порадити - це відразу оптимізувати аналіз Швагера стосовно до сьогоднішніх реалій, так як з 1994-95 рр. (використані автором при пошуку прикладів) майже всі інструменти на ринках стали більш ліквідними і волатильними.

Категорія: Форекс | Додав: 12.12.2017

Переглядів: 483 | Рейтинг: 0.0/0